La Comisi\u00f3n Nacional del Mercado de Valores (CNMV) ha aprobado en el d\u00eda de hoy el Folleto de la oferta inicial de acciones ordinarias de AEDAS Homes, S.A.U. (\u201cAEDAS Homes\u201d o la \u201cCompa\u00f1\u00eda\u201d).<\/p>\n
La operaci\u00f3n comprende una oferta de entre 3.159.558 y 3.016.591 nuevas acciones emitidas por la Compa\u00f1\u00eda<\/strong> (cuya cantidad final vendr\u00e1 determinada sobre la base del precio final por acci\u00f3n), que resulta necesaria para obtener unos ingresos brutos aproximados de 100 millones de euros, as\u00ed como una oferta de hasta 17.922.812 acciones existentes de la Compa\u00f1\u00eda, representativas de un 40 % del capital social actual de AEDAS Homes, actualmente en manos de su \u00fanico accionista, la Sociedad Hipoteca 43 Lux, S.\u00e0 r.l. (el \u201cAccionista\u201d), controlada por fondos gestionados por una firma de capital privado, Castlelake, L.P. (\u201cCastlelake\u201d).<\/p>\n Est\u00e1 previsto que la Oferta se lleve a cabo mediante el procedimiento com\u00fanmente denominado como \u201cBookbuilding\u201d o de prospecci\u00f3n de demanda que comenzar\u00e1 en el d\u00eda de hoy, y estar\u00e1 exclusivamente dirigida a inversores institucionales cualificados, tanto en Espa\u00f1a como en el extranjero<\/strong>. La Oferta resultar\u00e1 en un free float de aproximadamente 44 % despu\u00e9s de la Oferta, que puede ampliarse hasta un m\u00e1ximo de aproximadamente 48 % en el caso de que se ejecute la opci\u00f3n de compra concedida sobre el 10 % de la oferta inicial.<\/p>\n La banda de precios orientativa y no vinculante de la Oferta est\u00e1 comprendida entre 31,65 y 33,15 euros por acci\u00f3n, lo que supondr\u00eda una capitalizaci\u00f3n burs\u00e1til inicial aproximada de la Compa\u00f1\u00eda de entre 1.518 y 1.585 millones de euros. Est\u00e1 previsto que las acciones de AEDAS Homes<\/strong> sean admitidas a negociaci\u00f3n en las Bolsas de Madrid, Barcelona, Bilbao y Valencia, a trav\u00e9s del Mercado Continuo, en torno al 20 de octubre, y cotizar\u00e1n bajo el ticker \u201cAEDAS\u201d.<\/p>\n AEDAS Homes pretende destinar los fondos procedentes de la oferta en mercado primario (OPS) a invertir en oportunidades de crecimiento futuro y para financiar parcialmente la expansi\u00f3n de la Sociedad y, en particular, financiar las adquisiciones bajo su plan de desarrollo de viviendas para el periodo 2017-2023.<\/p>\n Los Joint Global Coordinators de la operaci\u00f3n son Citigroup Global Markets Limited y Goldman Sachs International, mientras que Banco Santander, S.A. y UBS Limited act\u00faan como Joint Bookrunners; Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A., CaixaBank, S.A. y Banco de Sabadell, S.A., act\u00faan como Co-Lead Managers; Fidentiis Equities, S.V., S.A. y JB Capital Markets, S.V., S.A., como Co-Managers (conjuntamente los Joint Global Coordinators, los Joint Bookrunners, los Co-Lead Managers y los Co-Managers, los \u201cManagers\u201d); y Deloitte Financial Advisory, S.L.U. es el asesor financiero de la Compa\u00f1\u00eda en la oferta.<\/p>\n AEDAS Homes es una promotora l\u00edder con sede en Madrid<\/strong>, Espa\u00f1a, dedicada en exclusiva a la promoci\u00f3n residencial. Su actividad principal consiste en la inversi\u00f3n en suelo finalista y el desarrollo de promociones de viviendas, en regiones donde se ha contrastado la existencia de una demanda fuerte y sostenida.<\/p>\n En concreto, la Compa\u00f1\u00eda desarrolla su actividad en cinco zonas \u2013 Madrid, Catalu\u00f1a, Levante y Mallorca, Costa del Sol y Sevilla \u2013 y su cartera de suelo se extiende sobre ocho provincias (Madrid, Barcelona, M\u00e1laga, Islas Baleares, Alicante, Valencia, Sevilla y Tarragona). Sus promociones se ubican en entornos urbanos consolidados y en localidades costeras de gran atracci\u00f3n.<\/p>\n AEDAS Homes posee una de las mayores carteras de suelo en Espa\u00f1a<\/strong> en t\u00e9rminos de viviendas potencialmente edificables, fruto de la temprana entrada de Castlelake en el mercado inmobiliario espa\u00f1ol, que le permiti\u00f3 elaborar una cartera a medida en ubicaciones privilegiadas. Esta cartera de suelo de AEDAS Homes comprende 240 potenciales proyectos de desarrollo que permitir\u00edan la construcci\u00f3n de en torno a 13.000 viviendas.<\/p>\n El valor bruto agregado estimado de la cartera de suelo es de 1.370 millones de euros y el valor bruto agregado estimado una vez desarrollada asciende a 3.806 millones de euros. Estas valoraciones para la gran mayor\u00eda de los activos provienen de informes de valoraci\u00f3n de Savills Consultores Inmobiliarios, S.A. a fecha de 30 de junio de 2017, incluyendo suelos adquiridos hasta el 22 de septiembre (considerando los intereses de socios minoritarios).<\/p>\n Seg\u00fan su plan de promoci\u00f3n de viviendas para el periodo 2017-2023, AEDAS Homes pretende alcanzar su objetivo de aproximadamente 3.000 viviendas entregadas por a\u00f1o en 2022<\/strong>. Esta cifra podr\u00eda aumentar hasta aproximadamente 3.500 viviendas por a\u00f1o en funci\u00f3n, principalmente, de la evoluci\u00f3n del mercado. Para lograr este objetivo, AEDAS Homes tiene intenci\u00f3n de invertir entre 200 y 250 millones de euros en nuevas adquisiciones en los pr\u00f3ximos dos a\u00f1os y medio (de las cuales, a fecha de hoy, ya ha realizado aproximadamente un quinto).<\/p>\nUn ‘pure player’ del sector promotor residencial<\/h2>\n